一个每月都透支的数据科学家，做了一个会骂你乱花钱的 AI，年化收入 4 亿美元

从研究借贷数据到打造AI理财助手，Cleo用幽默消解财务焦虑，以订阅与现金预支盈利。它如何平衡用户利益与商业增长？本文拆解Cleo的产品进化与商业模式，揭示AI金融服务的双刃剑效应。

今天这个产品很轻，很有趣：Cleo，https://web.meetcleo.com/

2015年，Barney Hussey-Yeo 在英国一家短期贷款公司做数据科学家。

这类公司做的生意，有点像“发薪日前应急借款”：用户缺几百英镑，可以先借一笔小钱，但利息通常不低。

Barney 每天研究的，正是这些借款人的数据。

他发现，来借钱的并不都是没有工作的人。

里面有护士、教师，也有其他拿着正常工资的普通人。

他们很早就获得了银行提供的信用额度，却几乎没有得到如何控制消费、偿还债务和避免透支的帮助。

等账户快没钱时，银行不会提醒他们“这个月外卖点得有点多”，只会在透支发生以后，收取费用或者继续推荐贷款。

更让 Barney 尴尬的是，尽管自己有一份收入不错的工作，他也经常在没注意的情况下用到银行的透支额度。

于是，他先给自己写了一个小工具。

它会读取银行账户里的消费记录，分析这个月的钱都花去了哪里，并在 Barney 快要超支时给他发短信。

后来，这个不断发消息催他少花钱的小程序，变成了一款名叫 Cleo 的 AI 理财助手。

它不会板着脸给用户展示一堆饼图和折线图。

它会直接问：“你这个月到底为什么点了这么多次外卖？”

还会在用户乱花钱时，毫不客气地吐槽几句。

截至 2025 年末，Cleo 拥有 110 万付费用户和 500 多名员工；

2026 年6月，Barney 在访谈中称，公司年化经常性收入已经达到 4亿美元。

01 一个研究别人为什么借钱的人，自己也经常透支

Barney 大学读的是计算机，后来又学习了机器学习。

毕业后，他进入 Wonga 担任数据科学家。

Wonga 曾是英国规模很大的短期贷款平台，依靠数据模型快速判断一个人能不能借钱，再向用户提供短期贷款。

这段经历让 Barney 看到了金融行业一个很奇怪的现象。

银行拥有用户几乎所有的消费数据。

它知道你每个月什么时候发工资，知道你在哪家超市花了多少钱，也知道你最近是不是频繁点外卖。

但这些数据很少被用来提前帮助用户。

大部分银行软件所做的，只是在消费完成以后，把一笔笔交易整齐地列出来。

至于用户为什么总是存不下钱，下周还剩多少钱可以花，哪几笔消费最容易把账户拖进透支，银行通常不会主动告诉他。

Barney 想做的，就是在银行账户上面，增加一个能够看懂消费记录、主动提醒用户的助手。

用户不需要研究复杂的账单，只要像聊天一样问它：

“我这周在外卖上花了多少钱？”

“工资到账以前，我还能花多少？”

“为什么这个月又没存下钱？”

AI 读取账户以后，直接给出答案，这就是 Cleo 最早的产品逻辑。

02 第一版产品做得很复杂，但用户却只喜欢一条短信

2016年，24岁的 Barney 进入英国创业机构 Entrepreneur First。

他在那里遇到了 Aleksandra Wozniak，两人共同创办了 Cleo。

Barney 一开始把产品想得很复杂。

第一版加入了机器学习、消费统计、图表和各种数据分析功能。

但用户对这些功能的反应很普通。

反而是一个很不起眼的功能吸引了大家：

让系统给用户发短信，催他管好自己的钱。

用户不太想研究“餐饮消费环比上涨了多少”，但愿意看一条简单的信息：

“照这个速度花下去，你可能撑不到下次发工资。”

Barney 由此意识到，大部分人缺少的并不是更多数据，而是有人把数据翻译成一句能听懂、能立刻行动的话。

为了测试这种聊天式产品有没有需求，他先做了一个非常简单的落地页。

页面里放了一段他和 Cleo 对话的演示。

此时产品背后的许多功能其实还没有开发完成，主要目的只是让用户看懂这个东西将来怎么使用。

落地页上线第一天，就获得了 1万名注册用户，还登上了 Product Hunt 榜首。

Barney 原本担心自己可能无法通过创业项目的考核，这 1万名用户却让他确定：人们确实愿意和一个 AI 讨论自己的钱。

03 2016年的 AI 不够聪明，他们就请喜剧演员替它写话

Cleo 成立时，距离 ChatGPT 出现还有六年。

当时的聊天机器人，只能识别有限的问题，再从提前写好的答案中进行匹配。

它可以回答“我这个月花了多少钱”，却很难像今天的 AI 一样，理解用户的情绪、上下文和说话方式。

Barney 没有把 Cleo 做成一本会说话的银行说明书。

他反过来强化了它的性格。

在早期，为了让 Cleo 说话更自然，公司曾经请来大约 30名女性喜剧演员，专门为产品编写回复、笑话和吐槽文案。

用户超支时，Cleo 不会只显示一个红色警告。

它可能会告诉用户：

你这个月已经去了12次麦当劳，再去几次，我就要把它列为固定账单了。

产品后来增加了一个很受欢迎的功能，叫作“Roast Mode”，可以理解成“吐槽模式”。

用户主动要求 Cleo 吐槽自己以后，系统会检查最近的消费记录，专门找出那些看起来不太理智的支出。

与之相对，还有一个“鼓励模式”。

当用户减少了外卖、按计划存下钱或者控制住购物开支时，Cleo 又会像朋友一样夸他几句。

公司披露，截至2025年末，已经有约 140 万名用户被 Cleo 吐槽过，另有 84 万多名用户使用过鼓励功能。

这并不只是为了让理财软件显得有趣。

很多人不愿意打开银行账户，并不是看不懂余额，而是不愿意面对余额。

一想到信用卡、债务和透支，就会产生压力，索性拖到下个月再处理。

一句带有分寸的玩笑，可以把这种压力降下来。

Barney 后来解释，幽默并不是附加在产品上的品牌包装，而是一种让用户愿意继续面对财务问题的方法。

Cleo 团队很早就发现，文案是否简洁、语气是否有趣，会直接影响月活跃用户和收入。

04 英国做出来的产品，真正增长却发生在美国

Cleo 最初在短信和 Facebook Messenger 里运行。

用户授权连接银行账户后，就可以直接在聊天窗口查询余额、消费分类和预算执行情况。

2017年初，Cleo 完成 70万美元天使轮融资。

当时团队甚至没有来得及准备完整的融资演示材料，就获得了 280万美元种子轮融资。

但让公司规模真正发生变化的，并不是英国市场。

2018年，只有15到20名员工的 Cleo 决定进入美国。

团队用大约两周完成了产品适配。

上线 21 天后，Cleo 每天可以新增约 1000 名美国用户；进入北美市场四个月后，累计新增用户达到 35万，增长速度明显快于英国。

团队随后发现，把一款英国产品搬到美国，并不只是多连接几家银行。

英国人习惯说“两周一次”，美国用户未必能理解同样的表达；

两地工资发放时间、信用体系、透支费用和年轻人的消费习惯也不同。

Cleo 需要重新训练系统理解美国金融数据，还要把英国式笑话、俚语和动图换成美国年轻人熟悉的表达。

到了 2019年，Cleo 用户数达到 100万。

2020 年疫情发生后，公司原本打算进入 40个国家，但当时团队只有约 40人，无法同时维护多个市场。

Barney 最终暂停英国和加拿大业务，把人员和资金集中到美国。

这个决定虽然看起来有些反常，却给 Cleo 带来了更大的用户群，也为后面的收费产品提供了市场。

05 一个免费聊天机器人，后来开始卖订阅、信用卡和“工资预支”

Cleo 早期并没有收入。

它只是免费读取用户的消费记录，提供预算提醒和账户分析。

2018年，公司推出第一档付费订阅 Cleo Plus。

此后，Cleo 逐渐从一个“会聊天的记账工具”，扩展成一组面向年轻人的金融服务。

现在，用户连接账户以后，可以使用预算分析、债务管理、信用分数监控、自动储蓄和 AI 理财建议。

付费产品分成多个档位。

基础订阅每月 5.99 美元，更高档产品分别为 8.99 美元和 14.99 美元。

不同档位提供更强的 AI 建议、储蓄功能、信用建设卡和提前获取工资等服务。

其中一个重要产品，是现金预支。

它有点像让用户在发工资以前，提前拿到一小部分已经挣到、但尚未到账的工资。

符合条件的用户可以获得几十到几百美元。

普通到账可以不收加急费，但需要等待；想在当天拿到钱，则要额外支付 3.99美元到 14.99 美元的加急费用。

Cleo 还推出了一张帮助用户积累信用记录的卡，并通过合作银行提供储蓄账户。

这套模式把Cleo的商业化分成了两部分。

第一部分是每月收取的订阅费。

第二部分是现金预支的加急费、卡业务及其他金融交易收入。

Barney 曾表示，现金预支一度贡献了 Cleo 大约三分之一的收入，其余主要来自订阅和信用建设卡等产品。

之后，Cleo 的收入增长变得非常快：

2021年，Cleo 全年收入约 1200万美元，付费用户 14.8万。

2022年，收入达到 3000万美元，付费用户 30.4万。

2023年，收入增加到 6600万美元，付费用户 52.5万。

2024年，公司全年收入达到 1.36亿美元，年底的年化收入速度达到 1.86亿美元，付费用户增加到 74.3万。

同一年，Cleo 披露的免费用户转付费比例达到 50%，平均获客成本约 11 美元，三个月可以收回获客成本。

公司也在 2024年实现持续盈利，到了2025年末，公司官网披露付费用户达到110万，年化经常性收入超过3亿美元。

2026年6月，Barney 进一步表示，这个数字已经增加到 4亿美元。

06 一边劝用户别乱花钱，一边在用户缺钱时卖金融产品

Cleo 的产品设计里，一直存在一个很难回避的矛盾。

作为理财助手，它应该帮助用户减少冲动消费、避免透支和偿还债务。

但作为一家商业公司，它又需要更多用户购买订阅、使用现金预支和其他付费金融产品。

而 Cleo 比普通金融平台更了解用户什么时候最脆弱。

它知道用户的账户还剩多少钱，知道他什么时候发工资，也知道他是不是刚刚遇到房租、食品或者汽油支出。

这意味着，AI 既可以在用户快要透支时提醒他控制开支，也可以在同一个时刻，向他推荐一笔现金预支。

一个记者在测试 Cleo 时，曾经告诉 AI 自己没有足够的钱购买食品。

Cleo 表示理解，随后很快引导记者检查是否符合现金预支资格，并推荐每月收费的订阅产品。

记者第一次获得的额度是130美元，如果愿意等待三到四个工作日，可以不付加急费；想当天拿到其中一笔钱，则需要额外支付8美元。

这恰好说明了 Cleo 商业模式中最敏感的部分：

一个比银行更了解你的 AI，既可以成为你的理财教练，也可以成为更准确的金融产品销售员。

可能你也要问了：

当一个 AI 既了解用户的消费习惯，又能从用户的金融选择中赚钱时，它究竟会把谁的利益放在前面。

以上，祝你今天开心。